[原創(chuàng)]2016年印尼水泥市場(chǎng)展望：需求增長(zhǎng) 競(jìng)爭(zhēng)激烈

  2016年，印尼政府表示將加大力度發(fā)展基礎(chǔ)設(shè)施，預(yù)計(jì)水泥銷量將增長(zhǎng)6.6%至6500萬(wàn)噸左右。此外，2016年印尼國(guó)內(nèi)的經(jīng)濟(jì)增速預(yù)計(jì)會(huì)加快至5.3%，居民購(gòu)買力將增強(qiáng)，從而帶動(dòng)房地產(chǎn)開發(fā)（特別是印尼央行將繼續(xù)下調(diào)目前較高的利率）。

  雖然爪哇島（印尼人口最多的島）依然是水泥消費(fèi)量最大的地區(qū)，然而2016年蘇門答臘島水泥消費(fèi)量預(yù)計(jì)將有大幅上升，這主要得益于蘇門答臘公路和貝西當(dāng)-民禮鐵路的建設(shè)。

  然而，印尼國(guó)內(nèi)前三大水泥生產(chǎn)商--Semen Indonesia、Indocement Tunggal Prakarsa和Holcim Indonesia（合計(jì)占印尼國(guó)內(nèi)85%的市場(chǎng)份額）將不得不面對(duì)新的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手的競(jìng)爭(zhēng)。近幾年，印尼水泥行業(yè)由于具有充滿希望的前景而吸引了新的（國(guó)外）參與者，同時(shí)也讓現(xiàn)有的企業(yè)加緊擴(kuò)張產(chǎn)能，從而使得國(guó)內(nèi)競(jìng)爭(zhēng)將加劇。

  印尼水泥協(xié)會(huì)會(huì)長(zhǎng)Santoso表示，2016年將有四家新的水泥廠投產(chǎn)，新增水泥產(chǎn)能910萬(wàn)噸。因此，預(yù)計(jì)2016年國(guó)內(nèi)水泥產(chǎn)能（約9200萬(wàn)噸）將遠(yuǎn)超國(guó)內(nèi)水泥需求（約6500萬(wàn)噸）。這意味著市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)將更加殘酷，水泥生產(chǎn)商的利潤(rùn)空間將被壓縮。

  舉個(gè)例子，泰國(guó)最大的水泥生產(chǎn)商Siam Cement Group (SCG)在蘇卡布米（西爪哇）新建了一個(gè)年產(chǎn)180萬(wàn)噸的水泥廠。它的水泥品牌是SCG，更多的供應(yīng)意味著水泥價(jià)格將有下行的壓力（2015年初，價(jià)格已經(jīng)開始震蕩下跌，印尼總統(tǒng)佐科·維多多下行所有國(guó)有水泥生產(chǎn)商將下個(gè)下調(diào)到3000印尼盧比/袋以支持基建和房地產(chǎn)行業(yè)發(fā)展，因而民營(yíng)生產(chǎn)商將不得不下調(diào)價(jià)格以保持競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)）

  此外，2016年1月，印尼加里曼丹島的水泥銷售額同比下滑30%，這不僅僅是由于這個(gè)島資源豐富、購(gòu)買力弱，還由于中國(guó)水泥巨頭安徽海螺對(duì)本地大幅優(yōu)惠的銷售政策。2014年底，海螺投資2.02億美元的水泥廠在南加里曼丹投產(chǎn)，這是該公司在印尼的唯一工廠，水泥年產(chǎn)能達(dá)150萬(wàn)噸。

  雖然安徽海螺在印尼靠近東部一帶沒有水泥廠，然而其仍然能夠通過位于中國(guó)的工廠進(jìn)口水泥在這些地區(qū)進(jìn)行銷售。對(duì)安徽海螺來說，從中國(guó)進(jìn)口水泥的運(yùn)輸成本僅僅為5美元/噸，而印尼國(guó)內(nèi)水泥價(jià)格高于中國(guó)，此外中國(guó)國(guó)內(nèi)的水泥成本在54美元，而印尼則高達(dá)97美元。

  由于新進(jìn)入者以及其大幅的優(yōu)惠政策，印尼傳統(tǒng)三大水泥生產(chǎn)商的份額在2016年1月同比已下滑0.3個(gè)百分點(diǎn)。不過，相對(duì)較小的減少份額也反映了現(xiàn)有三大水泥生產(chǎn)商牢固的市場(chǎng)地位。

表1：印度三大水泥生產(chǎn)商市場(chǎng)份額

資料來源：Bisnis Indonesia

表2：2008~2016印尼水泥銷量

資料來源：印尼水泥協(xié)會(huì)